PASHA, 450 milyon TL tutarında Varlığa Dayalı Menkul Kıymet ihracı gerçekleştirdi

Foreks – PASHA Yatırım Bankası A.Ş, OMG Capital Advisors danışmanlığıyla Hepsiburada ismine nitelikli yatırımcılara sunulmak üzere 5 tertip halinde, 450 milyon TL fiyatında, ortalama 73 gün vadeli bir Varlığa Dayalı Menkul Değer ihracı gerçekleştirdi.

Son yıllarda gerçekleşen teknolojik değişim ve türel altyapının da uyumlu hale gelmesi, geniş dağılıma sahip ve mikro ölçekte çeşitlendirilmiş bir alacak havuzunun oluşturulmasını mümkün kılıyor. Firmaların önünde finansal kredi havuzu oluşturmanın önünde pek çok pürüz bulunurken, bu nedenle artık her biri mikro ölçekte yüzbinlerce ticari alacak oluşturma yolu tercih ediliyor. Üstelik bu süreçte sunulan vadeli satış kararları, müşteri hakkında varlıklı bir dijital bilgi setine dayandırılıyor.

Bu çerçevede, Hepsiburada’nın müşterilerine sunduğu “Hemen Al Sonra Öde” tahlili kapsamında perakende ticaretin finansmanında yeni bir periyodun başlangıcına işaret eden yeni bir Varlığa Dayalı Menkul Değer ihrac gerçekleştirildi. Menkul kıymetleştirmeye husus toplam 600 milyon TL büyüklüğündeki alacak havuzu, her biri ortalama 1.293 TL kıymetinde yaklaşık 465 bin alacaktan oluşuyor. Her bir VDMK, kendi teminat havuzundan sağlanan nakit akışıyla itfa olacak.

%51 kolay getiri sunan VDMK, Turk Rating tarafından “En güçlü borç ödeme kabiliyetini tabir eden” kategoride değerlendirilirken, yatırım yapılabilir düzeyin en üst notu olan Kısa Vadeli Ulusal Notu TR A1 olarak notlandırıldı. Arz edilen meblağın üzerinde gelen bir taleple tamamlanan ihracın yatırımcıları ortasında yatırım fonları, emeklilik fonları, sigorta şirketleri, kurumsal hazine departmanları ve nitelikli ferdî yatırımcılar yer aldı.